1. Wat is vruchtgebruik op aandelen?
Vruchtgebruik is het recht om te genieten van de vruchten van andermans eigendom, in dit geval aandelen. In de bedrijfswereld houdt dit in dat men dividend ontvangt en deelneemt aan bepaalde economische rechten, zonder dat men de blote eigendom behoudt (die bij de oorspronkelijke eigenaar blijft).
Met vruchtgebruik voor het leven wordt bedoeld dat dit recht tot aan de dood van de vruchtgebruiker behouden blijft.
In dit specifieke geval wilde de adviseur het vruchtgebruik van zijn aandelen in twee besloten vennootschappen kosteloos en voor het leven overdragen aan zijn kinderen en neven.
2. Welke vraag stelt de Directie-Generaal van de Belastingen?
De vraag was duidelijk:
Wat zijn de fiscale gevolgen van deze transactie voor de aandelenhouder op het gebied van de inkomstenbelasting?
2.2 Juridische analyse: Is het inkomen? Moet er belasting over worden betaald?
De Directie-Generaal van Belastingen (DGT) analyseert deze transactie in het kader van de inkomstenbelasting (IRPF).
2.2.1. Rendement op roerend kapitaal
Artikel 25.1.c van de Wet op de inkomstenbelasting 35/2006 bepaalt het volgende:
"Als bruto-inkomsten uit roerend kapitaal worden beschouwd (...) die welke voortvloeien uit de vestiging of overdracht van rechten of bevoegdheden van gebruik of genot (...) op aandelen die de deelname in het eigen vermogen van een entiteit vertegenwoordigen."
Daarom genereert de vestiging van vruchtgebruik (ook al is er geen sprake van een financiële tegenprestatie) een rendement op het persoonlijke vermogen van de aandeelhouder, omdat hij een recht overdraagt dat economische waarde heeft.
2.2.2. Vermoeden van bezwarend karakter
Artikel 6.5 van de inkomstenbelasting introduceert een belangrijk belastingvermoeden:
"Leveringen van goederen, rechten of diensten die inkomsten uit werk of kapitaal kunnen genereren, worden geacht te zijn betaald, tenzij het tegendeel wordt bewezen." Zelfs als de transactie kosteloos is, gaat de schatkist ervan uit dat er sprake is van een impliciete tegenprestatie. Dat wil zeggen, tenzij u het tegendeel bewijst, betaalt u belasting alsof u een betaling heeft ontvangen.
2.2.3 Marktwaardering
Indien u niet kunt aantonen dat het een om niet-handelstransactie betrof, wordt het verkregen inkomen gewaardeerd overeenkomstig artikel 40.1 van de Wet op de inkomstenbelasting:
"De waardering van het geschatte inkomen zal gebaseerd zijn op de normale marktwaarde." Dit betekent dat het bedrag wordt berekend dat een onafhankelijke derde zou hebben betaald om dat vruchtgebruik te verkrijgen. Dit bedrag vormt de basis voor uw inkomstenbelasting.
3. Wat als je bewijst dat het gratis is?
De wet staat belastingplichtigen toe het vermoeden van beloning te weerleggen. Zoals de DGT ons er echter aan herinnert, rust de bewijslast bij de belastingplichtige, overeenkomstig artikel 106.1 van de Algemene Belastingwet (Wet 58/2003):
"De feiten die relevant zijn voor de heffing van belastingen moeten door de belastingbetalers bewezen worden."
Dat wil zeggen dat u met goede documentatie (zoals notariële akten, familieovereenkomsten, testamenten, deskundigenrapporten, etc.) moet aantonen dat u geen vergoeding heeft ontvangen voor het vestigen van dit vruchtgebruik.
4. Hoe zit het met de erf- en schenkbelasting (ISD)?
Hoewel de vraag zich toespitst op de inkomstenbelasting van de overdrager, mag niet worden vergeten dat het hier om een schenking om niet gaat en dat de begunstigden (kinderen of neven) mogelijk ook belasting moeten betalen op grond van de ISD (inkomstenbelasting), met name bij schenkingen.
In deze gevallen is het van belang om te bepalen of de overdracht een tijdelijke overdracht of een verkapte schenking van het recht van vruchtgebruik is, waarvan de waarde eveneens marktconform moet worden vastgesteld.
5. Praktische aanbevelingen
Als u overweegt een dergelijke operatie uit te voeren, adviseren wij:
- Raadpleeg een belastingdeskundige voordat u de transactie uitvoert.
- Leg de fooi goed vast: contract, authentieke akte, familieregisters, etc.
- Evalueer of het efficiënter is om rechtstreeks te schenken via een erfovereenkomst of via andere, stabielere formules.
- Houd rekening met de gevolgen voor andere belastingen: ISD, vermogensbelasting, mogelijke gevolgen voor het bedrijfsleven, etc.
- Denk na of u het vruchtgebruik wilt voorbehouden of tijdelijk of voorwaardelijk wilt overdragen.
De overdracht van het vruchtgebruik op aandelen in een vennootschap, zelfs wanneer dit binnen de familiekring en zonder economische overwegingen plaatsvindt, is niet zonder fiscale complexiteit.
Hoewel deze structuur nuttig kan zijn bij het plannen van een generatiewissel of bedrijfsopvolging, moet men er voorzichtig mee omgaan om ongewenste schikkingen in de persoonlijke inkomstenbelasting en andere belastingen te voorkomen.
Zoals altijd geldt: goed plannen, beter testen en gedegen advies inwinnen.
